¿Qué es una fusión triangular inversa?

Una fusión triangular inversa se refiere a la creación de una nueva empresa que ocurre cuando una empresa adquirente crea una empresa subsidiaria que luego es absorbida por su empresa objetivo y luego adquirida por el adquirente. Esto suena complejo, pero resulta que tenemos una ilustración que ayudará. Supongamos que la empresa S” desea adquirir una empresa objetivo T. Ahora, en una fusión normal, la empresa S simplemente se muda con su oferta y toma el control de T cuando se completa la compra. Sin embargo, esto no existe al revés tradicional. Aquí, la Compañía S creará una subsidiaria, digamos C, y C será la que compre T. Después de que se complete esta compra, C será absuelta en T, lo que le dará acceso a la empresa matriz, que en este caso es S a todas las acciones de la sociedad objetivo. Esto es posible porque la subsidiaria se crea únicamente para la adquisición y, por lo tanto, tendrá un solo accionista; S. Al igual que las fusiones directas y las fusiones triangulares directas, las fusiones inversas pueden ser gravables o no gravables, dependiendo del modo de ejecución y otros factores como se establece en la Sección 368 del Código de Rentas Internas, conocido popularmente como el Código. En caso de que dicha fusión no esté sujeta a impuestos, se considera una reestructuración por razones relacionadas con impuestos. Conclusión: es posible que una fusión triangular inversa califique como una organización no sujeta a impuestos si el 80% de las acciones de los vendedores se fusionan con las acciones con derecho a voto del adquirente. Se establece un límite del 20% en la consideración no accionaria. dependiendo del modo de ejecución y otros factores como lo establece la Sección 368 del Código de Rentas Internas, conocido popularmente como el Código. En caso de que dicha fusión no esté sujeta a impuestos, se considera una reestructuración por razones relacionadas con impuestos. Conclusión: es posible que una fusión triangular inversa califique como una organización no sujeta a impuestos si el 80% de las acciones de los vendedores se fusionan con las acciones con derecho a voto del adquirente. Se establece un límite del 20% en la consideración no accionaria. dependiendo del modo de ejecución y otros factores como lo establece la Sección 368 del Código de Rentas Internas, conocido popularmente como el Código. En caso de que dicha fusión no esté sujeta a impuestos, se considera una reestructuración por razones relacionadas con impuestos. Conclusión: es posible que una fusión triangular inversa califique como una organización no sujeta a impuestos si el 80% de las acciones de los vendedores se fusionan con las acciones con derecho a voto del adquirente. Se establece un límite del 20% en la consideración no accionaria. Es posible que una fusión triangular inversa califique como una organización no sujeta a impuestos si el 80% de las acciones de los vendedores se fusionan con las acciones con derecho a voto del adquirente. Se establece un límite del 20% en la consideración no accionaria. Es posible que una fusión triangular inversa califique como una organización no sujeta a impuestos si el 80% de las acciones de los vendedores se fusionan con las acciones con derecho a voto del adquirente. Se establece un límite del 20% en la consideración no accionaria.

• En una fusión triangular inversa, un adquirente crea una subsidiaria que obtiene la empresa objetivo y se absuelve en ella.
• Las fusiones triangulares inversas pueden ser imponibles o libres de impuestos al igual que otros métodos de adquisición.
• En una fusión triangular inversa, el adquirente paga al menos el 50% del costo con sus acciones y obtiene la posesión de todos los activos y pasivos de la empresa objetivo.

Volver a : TRANSACCIONES COMERCIALES, ANTIMONOPOLIO Y LEY DE VALORES

¿Cómo funciona una fusión triangular inversa? 

En este sistema de adquisición, el adquirente crea una filial con el único fin de fusionarse con el vendedor o la sociedad objetivo. En este caso, la subsidiaria comprará la empresa objetivo (reduciendo así el impuesto que pagará si finalmente se grava) y se fusionará con ella. Posteriormente, esta subsidiaria se liquidará, y esto hará que la entidad vendedora sea la única sobreviviente de la fusión. Por lo tanto, esto a su vez convertirá a la empresa objetivo en una subsidiaria del adquirente, y sus accionistas obtendrán las acciones de los compradores. La fusión triangular inversa es un modelo perfecto para los adquirentes, ya que el vendedor conserva su identidad e incluso sus contactos comerciales, lo que hace que el adquirente se beneficie de los clientes existentes. En este tipo de fusión, el adquirente adquiere derechos de propiedad sobre todo tipo de activos y pasivos de la empresa objetivo, y paga al menos el 50% del costo de adquisición con sus acciones. El adquirente está obligado a cumplir con una regla de necesidades de buena fe. Sin embargo, si surge una necesidad legítima en el ejercicio fiscal de la adquisición, se puede obligar a satisfacer una asignación del ejercicio fiscal. Habiendo establecido anteriormente que el adquirente tendrá derechos sobre los activos y pasivos de la empresa objetivo, así como conservará su identidad y contactos comerciales, el adquirente deberá continuar con el negocio de la empresa objetivo o utilizar una parte razonable de los activos en sus operaciones. El adquirente también puede calificar para una fusión libre de impuestos si los accionistas de la empresa vendedora tienen participaciones en la empresa adquirente. En pocas palabras, el adquirente debe obtener la aprobación de los accionistas y directores de ambas empresas. Línea de fondo: